TM-CFR (Cashflow at Risk)
Kurzbeschreibung der Aufgabenstellung
Für eine qualifizierte Risikoabschätzung über den Gesamtbestand wird häufig neben Standard-ALM-Auswertungen (Liquidität, Zinsertrag, …) der Value at Risk als Auswertung herangezogen. Für die potentiellen Entwicklungen der entsprechenden Marktdaten werden entweder die historische Simulation oder andere Methoden wie die Monte Carlo Simulation verwendet.
Neben dem Value at Risk gibt es auch noch die Methode „Cashflow at Risk“. Dabei werden keine Barwertschwankungen gemessen, sondern potentielle Zinserträge des aktuellen Bestands inklusive Erträgen/Aufwendungen aus Neugeschäftssimulationen auf die offenen Gaps.
Die SAP-Software stellt im Risk Analyzer zwar neben dem Value at Risk auch Grundfunktionen zur Berechnung des Cashflow at Risk zur Verfügung – wie zum Beispiel diverse Methoden der Monte Carlo Simulation oder ALM-Analysen inklusive dem Anwenden von Szenarien -, es gibt jedoch keine Funktionalität, um den Cashflow at Risk im Zinsbereich zu ermitteln.
Funktionalität
- Ermittlung des Cashflow at Risk über den Gesamtbestand oder Portfolien
- Unterschiedliche Anzeigemöglichkeiten für die Auswertungen
- Anlage unterschiedlicher Strategien für Neugeschäfte (z.B. x% der Rückflüsse mit Monats-Festgeldern, der Rest mit Jahres-Festgeldern, halbjährlich verzinst)
Vorteile
- Erweiterung der Möglichkeiten zur Risikomessung für den Gesamtbestand
- Verwendung des SAP-Standard Risk Analyzers als Basis der Ermittlung
- Möglichkeit von Neugeschäftssimulationen
- Durch Customizing anpassbar
Typische Nutzerkreise
- Unternehmen, die SAP-Software für die Abbildung von Finanzgeschäften nutzen und eine Risikosteuerung auf Basis des Cashflow at Risk aufbauen/verwenden
Installation/ Systemvoraussetzungen
- SAP R/3 ab Release EHP6
Lösung
TM-CFR verwendet Grundfunktionen des SAP-Standard Risk Analyzers, ergänzt diese aber um Funktionalitäten zur Ermittlung des Cashflow at Risk. Dieser kann für den Gesamtbestand sowie für definierte Gruppierungsmerkmale gerechnet werden. Über Customizing können Simulationen für Neugeschäfte definiert und damit unterschiedliche Strategien berücksichtigt werden.
Die zur Anwendung kommenden Szenarien werden in Version 1 über einen Upload eingespielt, für Version 2 ist auch eine interne Ermittlung der Zins-/Währungspfade geplant.
Für weiterführende Informationen zu diesem Tool schicken Sie bitte ein Mail an kontakt@trendmind.at mit dem Stichwort TM-CFR.